Под ликвидностью организации понимается ее способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность означает безусловную платежеспособность организации и предполагает постоянное равенство между ее активами и обязательствами одновременно по общей сумме; срокам превращения в деньги (активы) и срокам погашения (обязательства).
Анализ ликвидности предприятия представляет собой анализ ликвидности баланса и заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания с обязательствами по пассиву, объединенным по срокам их погашения в порядке возрастания сроков.
В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы организации разделяются на:
- наиболее ликвидные активы (суммы по всем статьям денежных средств, которые могут быть использованы для проведения расчетов немедленно; краткосрочные финансовые вложения)- А1;
- быстрореализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность; прочие оборотные активы) - А2;
- медленнореализуемые активы (запасы, НДС) - А3;
- труднореализуемые активы (внеоборотные активы) - А4.
Обязательства предприятия также группируются в четыре группы и располагаются по степени срочности их оплаты: наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность, прочие краткосрочные обязательства) - П1; краткосрочные пассивы (краткосрочные займы и кредиты и т.п.) - П2; долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и займы) - П3; постоянные пассивы (капитал и резервы, доходы будущих периодов) - П4.
Предприятие считается ликвидным, если: А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≥ П4.
Анализ ликвидности баланса представлен в таблице 5.
банкротство платежеспособность баланс ликвидность
Таблица 5 - Анализ ликвидности баланса предприятия, тыс. руб.
А |
Н.Г. |
К.Г |
П |
Н.Г. |
К.Г |
Отклонения |
Отношение на к.г. | |
Н.Г. |
К.Г. | |||||||
А1 |
3400 |
4200 |
П1 |
5000 |
3000 |
-1600 |
1200 |
А1≥П1 |
А2 |
1900 |
2100 |
П2 |
16500 |
10100 |
-14600 |
-8000 |
А2 ≤П2 |
А3 |
58 000 |
52 000 |
П3 |
0 |
0 |
58000 |
52000 |
А3≥П3 |
А4 |
20 700 |
25 800 |
П4 |
62500 |
71000 |
-41800 |
-45200 |
А4≤П4 |
Из данных таблицы 5 видно, что условия ликвидности баланса на начало и конец отчетного периода не соблюдаются.
Мы наблюдаем следующее:
- платежный достаток наиболее ликвидных активов (А1≥П1);
- платежный недостаток быстро реализуемых активов (А2 ≤П2);
величина запасов превысила долгосрочные обязательства (А3≥П3);
величины трудно реализуемых активов не хватает для покрытия величины постоянных пассивов (А4≤П4).
Выводы:
1. Финансовое состояние предприятия является устойчивым;
2. Заёмный капитал предприятия не превосходит по величине собственные средства предприятия. Это положительно характеризует деятельность предприятия;